Wirtschaft warnt vor einem Trennbankensystem

Bankenverbände und Wirtschaft haben gegen die von der Bundesregierung geplante Einführung eines Trennbankensystems zur Vermeidung weiterer Finanzkrisen protestiert. In einer öffentlichen Anhörung des Finanzausschusses unter Vorsitz von Dr. Birgit Reinemund (FDP) am Montag, 22. April 2013, erklärte die Deutsche Kreditwirtschaft, der Zusammenschluss der deutschen Bankenverbände, in ihrer Stellungnahme: „Die Einführung von Trennbankensystemen leistet keinen Beitrag zur Risikominderung.“ Grundlage der Anhörung war der von der Bundesregierung eingebrachte Gesetzentwurf zur Abschirmung von Risiken und zur Planung der Sanierung und Abwicklung von Kreditinstituten und Finanzgruppen (17/12601).

„Spekulativen Handel auslagern“

Danach werden systemrelevante Geldhäuser verpflichtet, den spekulativen Handel in rechtlich selbstständige Einheiten auszulagern. Das abgetrennte Finanzhandelsinstitut muss sich eigenständig und ohne Garantien des übergeordneten Unternehmens refinanzieren. Vorgeschrieben werden soll das Trennbankensystem für Institute, deren Handelsaktivitäten mehr als 20 Prozent der gesamten Bilanzsumme ausmachen und größer sind als 100 Milliarden Euro.

Zudem sollen die Strafen für Banker bei Verletzung von wesentlichen Risikomanagementpflichten verschärft werden. So drohen künftig bei Missmanagement bis zu fünf Jahre Haft. Außerdem sollen Banken in Zukunft Vorkehrungen für ihre eigene Abwicklung treffen. Im Einzelnen sollen „global und national systemrelevante Kreditinstitute“ Sanierungspläne erstellen, die der Vorbereitung auf einen Krisenfall dienen.

„Negative Folgen für den Finanzplatz“

Die Bankenverbände warnten vor negativen Folgen für den Finanzplatz Deutschland und für die deutsche Wirtschaft und forderten eine Beibehaltung des deutschen Universalbankensystems. Ein gesetzgeberischer Handlungsbedarf bestehe nicht, und außerdem bestehe angesichts der bereits auf EU-Ebene entfalteten Aktivitäten „keine Notwendigkeit für die Eile, mit der dieses Gesetzesvorhaben auf Bundeseben betrieben wird“.

Zudem wandte sich die Kreditwirtschaft gegen die vorgesehene Strafbarkeit im Risikomanagement. Auch der Gesamtverband der deutschen Versicherungswirtschaft (GdV) hält die Strafnorm für „unverhältnismäßig und zu diesem Zeitpunkt für nicht erforderlich“.

„Unternehmerische Freiheit wahren“

„Nicht jede zivilrechtliche Pflichtwidrigkeit ist strafwürdig“, argumentierte der Bundesverband der Deutschen Industrie (BDI) und forderte: „Die unternehmerische Freiheit muss gewahrt bleiben.“ Wie die Banken sah auch der BDI in der Frage des Trennbankensystems „keine Veranlassung, übereilt im nationalen Alleingang ohnehin geplanten EU-Entwicklungen vorzugreifen“ und stellte fest: „Die geplante Separierung des Handelsgeschäfts ist fraglos ein schwerwiegender Eingriff in die Geschäftspolitik und Vertragsfreiheit der Banken, die ordnungspolitisch kaum begründbar ist und an den hohe Anforderungen gestellt werden müssen.“Zudem sei ein „positiver Beitrag zur Systemstabilität“ nicht sicher.

Der Verband der Auslandsbanken empfahl eine europäische Lösung zur Sanierung und Abwicklung, denn die Problematik bestehe nahezu unvermindert fort, „wenn systemrelevante Institute im Ausland keine entsprechenden Mechanismen vorhalten“.

„Finanzinstitute eng verflochten und vernetzt“

Kritisch zur Trennung von Bankaktivitäten äußerte sich Professor Jörg Rocholl (European School of Management and Technology Berlin). Die Abtrennung riskanter Geschäftsbereiche lasse eine wesentliche Ursache für die Probleme bei der Abwicklung von Finanzinstituten außen vor, „nämlich deren enge Verflechtung und Vernetzung“. 80 Prozent des Portfolios deutscher Banken würden aus Investitionen in Wertpapiere anderer Banken bestehen.

Prof. Dr. Joseph Huber (Martin-Luther-Universität Halle) erklärte in seiner Stellungnahme: „Was die Erwartung einer Risikoabschirmung durch Trennung von Geschäftsbereichen angeht, kann sich diese nur unter bestimmten Voraussetzungen erfüllen.“

„Kaum Auswirkungen auf die Praxis“

Die anderen Sachverständigen kritisierten die Pläne der Bundesregierung als nicht weitreichend genug. „Die im Gesetzentwurf vorgeschlagene Trennung unterschiedlicher Bankaktivitäten wird kaum Auswirkungen auf die Praxis haben“, argumentierte „Finance Watch“ und sagte voraus, „dass deutsche Steuerzahler künftig an der Finanzierung von Rettungspaketen ausländischer Banken beteiligt werden.“

Für Prof. Dr. Rudolf Hickel (Universität Bremen) geht der Gesetzentwurf in die richtige Richtung, greift aber zu kurz: „Vor allem wird die angestrebte Reduktion des spekulativen Handelsvolumens zur Entschärfung systemrelevanter Geschäftsbereiche nicht erreicht.“

„Nur wenige Institute betroffen“

Die Organisation weed (Weltwirtschaft, Ökologie und Entwicklung) bezeichnete den Entwurf als „Papiertiger“. Wie weed argumentierte auch der Verbraucherzentrale Bundesverband, dass angesichts der hohen Voraussetzungen für eine Abtrennung nur wenige Institute betroffen sein würden. Vom Deutschen Gewerkschaftsbund (DGB) hieß es, dass auch ein Trennbankensystem allein die Realwirtschaft nicht sicher von den Risiken im Finanzdienstleistungssektor abschirmen könne.

Eine positive Bewertung gab die Deutsche Bundesbank ab. Da die abzutrennenden Bank-Einheiten weiterhin zur Bankengruppe gehören könnten, werde kein striktes Trennbankensystem eingeführt, sondern das Universalbankensystem bleibe im Prinzip erhalten. Die angestrebte funktionale Trennung könne dazu beitragen, „das in Einlagenkreditinstituten betriebene klassische Bankgeschäft einschließlich des Zahlungsverkehrsgeschäfts vor Risiken zu schützen, die sich aus besonders riskanten Geschäften ergeben“. (hle/22.04.2013)

Liste der geladenen Sachverständigen

• Dr. Birgit Übelhack, Arbeitsgemeinschaft für betriebliche Altersversorgung e. V.
• Paul Atkinson
• Bundesverband der Deutschen Industrie e. V. (BDI)
• Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht
• Deutsche Bundesbank
• Deutscher Gewerkschaftsbund
• Deutscher Industrie- und Handelskammertag e. V.
• Die Deutsche Kreditwirtschaft
• Finance Watch
• Gesamtverband der Deutschen Versicherungswirtschaft e. V. (GDV)
• Dr. Manfred Heemann, Ernst & Young Law GmbH
• Prof. Dr. Rudolf Hickel, Universität Bremen
• Prof. Dr. Joseph Huber, Martin-Luther-Universität
• Prof. Dr. Jan Pieter Krahnen, Direktor des Center for Financial Studies
• Prof. Jörg Rocholl, European School of Management and Technology
• Dr. Tim Schabert, KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft
• Verband der Auslandsbanken in Deutschland e. V.
• Verbraucherzentrale Bundesverband e. V.
• Sir John Vickers, Vorsitzender der Independent Commission on Banking, Großbritannien
• Weltwirtschaft, Ökologie & Entwicklung e. V. (WEED)